Trading/Strategies16 ALT - Pairs Trading Strategy with Kalman filter # 개념 매매 신호 추출 시 칼만필터(Kalman Filter)를 이용하여 시변(Time-adaptive) 회귀상수를 계산한 뒤 종목 간 스프레드를 계산하였다. 스프레드를 활용해서 Pair trading 한다. # 왜 칼만 필터를 사용하나? 칼만필터는 시간에 따라 들어온 최신정보에 맞게 최적값을 갱신하는 알고리즘이면서 동시에 효율적인 저장/연산이 가능한 방법이다. 주식가격이 움직이는 물체라면 매시점마다 들어오는 주식가격의 상태정보(기울기;속도, 평균;위치)를 바탕으로 최적의 "미래가격을 추정"할 수 있음. The advantage of the Kalman filter is that we don't need to select a window length. It makes predictions based o.. 2020. 12. 4. ALT - Mean reversion Strategy # Mean reversion 전략이란? price of an asset is prone to random fluctuation around an underlying stable trend. Therefore, values deviating far from the trend or observed mean will tend to reverse direction and revert to the mean. If the value is unusually high, we expect it to go back down and go up if it is unusually low. ## 가정- 시계열 데이터가 과거의 평균값으로 회귀하려는 경향이 있습니다.- 시계열 데이터가 정규 분포를 따른다고 가정합니다. # Mean.. 2020. 11. 27. ALT - Long-Short Equity Strategy # 롱숏 전략의 정의 The strategy- makes models which are using value factors, technical indicators, pricing models Ex. Score = (0.5 x the PE Ratio of that stock) + (0.5 x the 30 day price momentum) - ranks all stocks in the market using some model- goes long (buys) the topnequities of the ranking, and short on (sells) the bottomnfor equal amounts of money (Total value of long position = Total value of s.. 2020. 11. 27. ALT - Momentum Strategy 추세를 따르는 매매전략 (반대 - Mean Reversion Strategy ; 평균을 중심으로 추세를 역행하는 매매 전략 ) Momentum behavior and mean reversion behavior can both occur in the same asset. Each momentum measure will be predictive over different time horizons. Some over years and some over days 추세/회귀성을 발견하기 위해 timeframe을 단기부터 장기까지 모두 적용해보아야 한다. 과적합 주의! # Momentum behavior이란? 자기상관성(unit root를 가짐)이 있으면서 가격에 trend가 발생하는 현상을 momentum beh.. 2020. 11. 27. 이전 1 2 3 4 다음
